滑點(diǎn)，是指進(jìn)行交易者交易時(shí)，下單的指定交易點(diǎn)位和最后成交的實(shí)際點(diǎn)位存在差距的一種現(xiàn)象，滑點(diǎn)偏差有大有小，可以為正，可以為零，也可以為負(fù)，負(fù)滑點(diǎn)是成交價(jià)比期望價(jià)格更優(yōu)的價(jià)格，反之正滑點(diǎn)是成交價(jià)比期望價(jià)格更差的價(jià)格，零滑點(diǎn)是成交價(jià)與期望價(jià)格一致。

每個(gè)交易者在交易時(shí)都會(huì)碰到滑點(diǎn)，但最普遍的情況是在市場(chǎng)波動(dòng)性較大的時(shí)期，或出現(xiàn)延遲以及市場(chǎng)上沒(méi)有足夠多的反向委托單來(lái)承接，從而造成預(yù)期成交價(jià)和實(shí)際成交價(jià)之間出現(xiàn)差異。

在期貨交易中，交易者在交易系統(tǒng)上所設(shè)定的交易指令，例如市價(jià)單、限價(jià)單、止損單等，交易指令發(fā)送到市場(chǎng)。如果市場(chǎng)價(jià)格在一瞬間發(fā)生了變化，按交易所價(jià)格優(yōu)先時(shí)間優(yōu)先的成交邏輯，則會(huì)以最佳最新的價(jià)格成交。這時(shí)成交的價(jià)格，往往跟交易者所預(yù)期的價(jià)格，即下單指令所發(fā)出的價(jià)格存在些許差異，而這種價(jià)格的差異就是我們通常所說(shuō)的滑點(diǎn)。